EQUITA al fianco di Eni nell'ingresso di Ares Management in Plenitude

EQUITA SIM - M&A Advisory
Eni   Plenitude
Eni   Plenitude

Milano, 24 giugno 2025 Eni – società attiva nei settori del petrolio, del gas naturale, della chimica e biochimica, della produzione e commercializzazione di energia elettrica da combustibili fossili, da cogenerazione e da fonti rinnovabili – annuncia la firma di un accordo per l’ingresso di Ares Management (“Ares”) nel capitale di Plenitude, società benefit leader nell’ambito della transizione energetica e controllata da Eni.

L’accordo prevede l’acquisizione da parte dei fondi di alternative credit di Ares di una partecipazione in Plenitude pari al 20%, per un controvalore di €2 miliardi e una valorizzazione del 100% dell’equity value pari a €10 miliardi (entreprise value pari a €12 miliardi).

L’operazione rafforza ulteriormente il valore di mercato di Plenitude, confermando la solidità di un modello di business che unisce la produzione di energia rinnovabile, la vendita di energia e servizi per famiglie e imprese, oltre a soluzioni per la ricarica dei veicoli elettrici.

EQUITA ha assistito Eni in qualità di financial advisor, rilasciando una fairness opinion sulla congruità del corrispettivo per la partecipazione. L’operazione rafforza ulteriormente il ruolo di leadership di EQUITA come principale investment bank indipendente in Italia al fianco di primarie società quotate nell’ambito di operazioni di finanza straordinaria

L'operazione in breve

2025 06 Eni Plenitude

Ares Management entra in Plenitude con un investimento da €2 miliardi e acquista una partecipazione del 20% della società. EQUITA advisor finanziario di ENI con il rilascio di una fairness opinion sull’operazione

Cliente:
Eni S.p.A.
Data:
Giugno 2025
Oggetto dell'incarico:
Fairness Opinion
Ruolo:
Financial Advisor
Valore dell'operazione:
€ 2000 mln
Tipologia:
M&A advisory
Advisor:
EQUITA SIM

La società

Eni è una società integrata dell’energia con oltre 30.000 dipendenti in 69 Paesi del mondo. Nel 2020 la società ha lanciato una nuova strategia, ulteriormente accelerata negli anni successivi, che le consentirà di raggiungere l’obiettivo delle zero emissioni nette al 2050 e di fornire una varietà di prodotti, interamente decarbonizzati, coniugando sostenibilità ambientale e finanziaria, puntando fortemente su una leadership tecnologica costruita in anni di ricerca e innovazione.

Plenitude è una Società Benefit controllata da Eni che integra produzione da fonti rinnovabili, vendita di energia e servizi energetici, e una rete capillare di punti di ricarica per veicoli elettrici. Con l’obiettivo di supportare la transizione energetica e contribuire alla decarbonizzazione, Plenitude opera in oltre 15 Paesi e serve più di 10 milioni di clienti in Europa. La sua offerta unisce sostenibilità ambientale, innovazione e soluzioni su misura per famiglie, imprese e comunità.